（本文為物流與供應鏈金融實戰案例系列連載，由中物聯金融專委會研究咨詢中心出品）
【摘要】近幾年，隨著中國經濟步入新常態，企業對資金的需求催生供應鏈金融的蓬勃發展。普洛斯金融控股公司依托產業鏈，在整條供應鏈全面開展金融服務，提供供應鏈管理、融資租賃、經營租賃、商業保理、小額貸款、產業投資基金、綜合信息服務等門類齊全的金融產品和服務，通過市場化、國際化運作，運用互聯網新技術打造國內領先的供應鏈金融平臺。
普洛斯（GLP）是全球領先的現代物流設施提供商。業務遍及119個主要城市，擁有并管理約5600萬平方米物流基礎設施，形成了一個服務于4000余家客戶物流網絡。普洛斯服務涵蓋海外商品供貨渠道、海外倉、國際物流、分銷平臺、供應鏈平臺、供應鏈金融、成本風險控制等。
以倉庫數據為基礎，結合產業數據和第三方數據源建立GLP風控的天網，遍布全國的園區網絡是風控的地網，地網直接接觸金融客戶，輔助天網組成完整的GLP風控體系。
2016年8月普洛斯集團成立普洛斯金融控股公司（簡稱普洛斯金融），在重慶兩江新區注冊，注冊資金3億美金，是一家專注打造中國物流新生態的金融科技公司。
普洛斯金融依托產業鏈，在整條供應鏈全面開展金融服務，提供供應鏈管理、融資租賃、經營租賃、商業保理、小額貸款、產業投資基金、綜合信息服務等門類齊全的金融產品和服務，通過市場化、國際化運作，運用互聯網新技術打造國內領先的供應鏈金融平臺。
1、產品特點：
（1）運力金融產品
普洛斯的運力金融業務主要是卡車租賃和運費保理，通過不斷的發展，目前已形成五大特點：
①不限品牌：支持各類型、各品牌物流車輛融資；可獲取綜合信用，增加金融服務種類，簡化供應商融資手續，增強并穩定供應商黏性。
②不限主體：廠商、經銷商、運輸公司均可授信；可盤活企業資產，有效管理現金流，合理配置資金需求，提高企業運營效率。
③長期授信：一次授信、分次使用、長期有效；申辦企業一次性授信，額度循環使用，可享受長期穩定的資金支持。
④放款迅速：資金充裕、成本有競爭力、審批便捷。僅進行應收賬款轉讓，無需資產抵押、質押，融資操作簡單有效。
⑤科技助力：申請流程在線化，可利用企業真實在線交易數據快捷獲批額度并放款。
（2）設備金融產品
普洛斯設備金融產品的目標客群為快遞、快運，電商，冷鏈，汽車，三方物流等行業以及GLP園區內客戶。目標設備資產包括冷庫設備、自動化設備、叉車、托盤、貨架等。提供的主要服務產品包括融資性租賃（直租、回租）和基于設備資產的運營管理。
服務增值主要是通過金融業務連接專業化設備服務商，并由其提供基于設備運營的增值服務，提升園區運營及服務價值（如：叉車、托盤經營性租賃及運營管理，以及冷庫及自動化設備運營管理等）。
通過以上的業務發展，普洛斯設備金融形成了四大特點：
①定制化融資需求解決方案；
②園區快捷授信通道；
③具有競爭力的融資成本和流程；
④基于設備運營的增值服務。
（3）跨境電商金融
GLP率先倡導跨境電商供應鏈金融理念，助力整體供應鏈效益。服務涵蓋海外商品供貨渠道，海外倉，國際物流，分銷平臺，供應鏈平臺，供應鏈金融，成本風險控制。
目前，普洛斯跨境電商金融業務已形成五大特點：
①降低資金成本：通過海外資金，有效降低貿易商的融資成本；
②優化供應鏈：通過與跨境電商綜合服務平臺合作，為貿易商提供更為快捷的報關、商檢、全程跨境第三方綜合物流服務；
③完善的系統支持：通過系統對接，實現一站式供應鏈透明化管理，實時監控貨物狀態，庫存管理，產品溯源，物流跟蹤等功能；
④普洛斯中國保稅倉資源：普洛斯中國保稅倉總面積接近120萬平方米，分布在北京，上海，廣州等城市，有效幫助貿易商減少成本，增加效率，降低經營風險；
⑤普洛斯海外倉直聯：連接普洛斯美國、日本、巴西等海外倉和普洛斯中國保稅倉，幫助貿易商更好的拓展海外市場。
2、實施過程：
（1）普洛斯輪胎業務案例
以普洛斯的輪胎供應鏈金融業務為例，主要可采用代理采購、商業保理等相關服務產品。
第一，代理采購。融資方式為承兌匯票（主要）或現金。存款金融產品的保證金比率：20%-30%，融資期限為90天，質押形式是融資企業以不超過70%，而質押率貨品作為質押。
基本模式如圖1所示。
圖1：代理采購基本模式
①GLP從上游廠家采購貨物；
②背靠背銷售給融資企業；
③到期日融資企業以電匯形式一次還本付息。
第二，商業保理。融資方式是現金，融資期限為90天。質押形式為融資企業以不超過70%質押率貨品作為質押。
基本模式如圖2所示。
圖2：商業保理基本模式
①融資企業轉讓其應收賬款給GLP；
②GLP將應收款對應資金支付給融資企業；
③在約定期限內，融資企業的下游客戶還款到GLP指定融資企業在銀行設立虛擬賬戶；
④到期日GLP從融資企業虛擬賬戶里扣除本息。
（2）普洛斯設備金融案例
某冷鏈客戶普洛斯倉庫直接租賃案例。為擴大冷鏈業務，該冷鏈企業在租用普洛斯倉庫后仍需承擔冷庫改造設備的費用，總價值約700萬，對其來說是一筆較大資金投入。
GLP融資租賃根據其經營特性提供3年期冷庫改造設備融資租賃方案，其只需支付整體設備款30%的首付款即可進行冷庫改造并入駐使用。
三年租賃期內其應向GLP融資租賃公司按月支付租金，租賃期結束后可獲得冷庫改造設備所有權。
方案優點：①解決企業資金缺口，支持企業發展；②為客戶提供一站式高標準倉庫+庫內設備+配套資金的綜合解決方案。
總體模式，如圖3所示。
圖3：設備金融總體模式
（3）國際代采食品金融服務
總體模式：
圖4：國際代采食品金融服務總體模式
①相關參與方先簽訂基礎合同：GLP與冷庫、代理簽訂合同,使其成為GLP指定合作供應商；GLP與融資方簽訂購銷合同。
②相關參與方簽訂業務合同：融資方與外商確定PI；GLP與代理簽訂委托進口貨物清單；GLP與融資方簽訂訂單合同。
③簽訂完基礎合同及業務合同之后實行以下操作流程。具體操作流程如圖5所示。
圖5：國際代采食品金融操作流程
其中，付款——融資方支付給GLP貨款總額的30%作為履約保證金；期限——融資后,30~90天內付款贖貨。
3、創新成果：
（1）食品/冷鏈供應鏈金融創新
GLP創新整合“食品供應鏈金融”融資模式，通過提供國際、國內采購融資，現貨質押貸款，下游企業保理等服務，為企業體驗從上游供應商的貿易采購、倉儲質押到下游銷售的一站式供應鏈金融服務，并可運用現有科技手段，實現可視化查看、管理，跟蹤貨物流及資金流，提升企業運營管理效率。
創新成果主要包括：
一站式食品＆冷鏈供應鏈金融管理方案。多口岸及產地基地的供應鏈服務體系、完整的代理清關報檢服務、安全優質的可視化多式聯運物流倉儲服務、整進散出的靈活服務方案、資金成本具有競爭力、發揮互聯網科技的優勢，一鍵完成訂貨及還款。
構建金融生態＆搶灘供應鏈金融服務空白。普洛斯金融讓中小貿易企業獲得穩定、有競爭力的融資渠道以及全面、靈活的供應鏈管理服務，搶灘了供應鏈金融服務空白；方案只為中小企業提供供應鏈金融服務，不涉及上下游的產業鏈集采、壟斷，構建了金融生態；通過科技與供應鏈無縫對接，對企業信息流、物流和資金流綜合授信，來實現食品供應鏈金融切入產業核心，讓金融真正進入產業。
（2）中小微/小貸供應鏈金融創新
針對具有共同經營模式和風險特征的客戶群，利用信貸系統完成客戶準入篩選、額度自動測算、貸后實時監測預警等工作；通過系統的接入獲取可靠的進銷存數據，以此為依據開展信用或其他類小貸業務。
創新成果主要包括：
金融產品。物流寶，針對普洛斯園區內或者參股的物流企業提供的運力成本墊付；保險貸，對入駐普洛斯倉庫的中小企業提供物流保。
小貸業務。批量獲客，針對具有同一特征的客戶進行批量營銷，行業及客群選取明晰；貸前、貸中、貸后的相關制度設置和操作要求均為統一標準，系統可自動完成；信貸管理系統完成線上化進件、審查、審批、放款及預警等（特殊情況下附加人工審查）。